ORDIN nr.9 din 29 martie 1996
pentru aprobarea Regulamentului nr.2/1996 privind informarea periodica şi continua, realizata de emitentii de valori mobiliare
|
| Textul actului publicat în M.Of. nr. 92/7 mai. 1996 |
|
In conformitate cu prevederile art. 81, 82, 83 si 84 din Legea nr. 52/1994 privind valorile mobiliare si bursele de valori, avind in vedere dispozitiile art. 6 si 13 din aceeasi lege, in temeiul Hotaririi Parlamentului Romaniei nr. 17 din 5 octombrie 1994, Presedintele Comisiei Nationale a Valorilor Mobiliare emite urmatorul ordin:
ART. 1
Pe data prezentului ordin se aproba Regulamentul nr. 2/1996 privind informarea periodica si continua, realizata de emitentii de valori mobiliare, prevazut in anexa, si se dispune publicarea lui in Monitorul Oficial al Romaniei .
ART. 2
Departamentul finantarea societatilor comerciale si informare continua si Departamentul logistic vor asigura aducerea la indeplinire a prevederilor prezentului ordin.
PRESEDINTELE COMISIEI NATIONALE A VALORILOR MOBILIARE, prof. univ. dr. STEFAN BOBOC
ANEXA 1
REGULAMENT
privind informarea periodica si continua, realizata de emitentii de valori
mobiliare
CAP. 1
Dispozitii generale
ART. 1
In intelesul prezentului regulament:
a) actionar semnificativ este orice persoana, care, nemijlocit si singura
ori prin intermediul sau impreuna si in legatura cu alte persoane, detine sau
este proprietar de actiuni sau alte valori mobiliare, ce ii dau dreptul la
actiuni care, cumulat, ar reprezenta fie cel putin 5% din capitalul subscris al
emitentului, fie i-ar conferi cel putin 5% din totalul drepturilor de vot in
adunarea generala a emitentului;
b) clasa de valori mobiliare cuprinde valori mobiliare de acelasi tip
(actiuni, obligatiuni, warante, drepturi de preemptiune, optiuni, contracte
futures etc.), care au aceleasi clauze si caracteristici (valoare nominala,
drept de vot, drept de plata a dividendelor si drepturilor de preemptiune -
pentru actiuni - si valoare nominala, pret, dobinda, durata/scadenta, conditii
de rascumparare, plan de rambursare, drepturi de conversiune - pentru
obligatiuni);
c) Comisia Nationala a Valorilor Mobiliare, denumita in textul
regulamentului C.N.V.M.;
d) emitent de valori mobiliare, denumit in continuare emitent, este o
societate comerciala, regie autonoma, autoritate a administratiei publice
centrale sau locale sau orice entitate legal constituita si calificata ca atare
de C.N.V.M., care, in conditiile legii a emis, emite sau intentioneaza sa emita
valori mobiliare si care are obligatia de a recunoaste si de a onora drepturile
evidentiate de acestea;
e) eveniment important inseamna aparitia oricarei imprejurari privind un
emitent de valori mobiliare ori referitoare la una sau mai multe emisiuni sau
tipuri de valori mobiliare care, fiind facuta publica, ar putea influenta
semnificativ pretul sau alt aspect al evolutiei de piata a respectivelor valori
mobiliare;
f) informatii confidentiale sint informatii de orice natura privitoare la un
emitent sau la oricare dintre valorile mobiliare emise de acesta, inaccesibile
publicului sau care nu au devenit inca publice si a caror divulgare ar putea
influenta pretul sau alte aspecte ale tranzactiilor cu valori mobiliare ale
emitentului sau ale societatilor comerciale asociate ori ale celor in care
emitentul detine o pozitie majoritara;
g) lichiditatea unei societati comerciale inseamna capacitatea acesteia de a
-si transforma activele in numerar fara pierderi semnificative. O societate
comerciala cu o buna lichiditate isi onoreaza prompt obligatiile ajunse la
maturitate si poate profita de posibilitatile oferite de piata;
h) persoana afiliata unei societati comerciale este persoana fizica sau
juridica, care, in mod direct sau in cadrul unui grup de persoane ce actioneaza
impreuna, controleaza sau este controlata de societatea comerciala respectiva;
i) persoana implicata este sotul sau o ruda pina la gradul al treilea ori un
afin pina la gradul al doilea al persoanei care, singura sau impreuna cu alte
persoane implicate, detine o pozitie de control asa cum este definita la lit. j)
, sau persoana juridica in care o astfel de persoana fizica, singura sau
impreuna cu alte persoane implicate, detine o pozitie de control. In cazul
persoanelor juridice, este considerata persoana implicata persoana care detine o
pozitie de control, fie nemijlocit si singura, fie in mod direct sau indirect,
actionind concertat cu alte persoane fizice sau juridice;
j) pozitite de control este orice participare la capital care confera
detinatorului sau detinatorilor acesteia, actionind in mod concertat, cel putin
o treime din totalul drepturilor de vot in adunarea generala a emitentului, fie
ea singura, fie impreuna cu voturile care ar putea fi obtinute de detinatorul
sau detinatorii respectivei participari, actionind in mod concertat, prin
conversiunea obligatiunilor convertibile ori prin exercitarea drepturilor
aferente altor titluri subscrise de emitent si apartinind detinatorului
respectivei participari la capitalul sau detinatorilor acesteia actionind in mod
concertat;
k) raportul reprezinta documentul pe care o societate comerciala deschisa
trebuie sa-l prezinte C.N.V.M. conform prevederilor prezentului regulament;
l) societate comerciala deschisa este o societate comerciala pe actiuni,
constituita prin subscriptie publica sau ale carei actiuni sau alte valori
mobiliare convertibile in actiuni au facut obiectul unei oferte publice regulat
promovate si incheiate cu succes;
m) valoarea totala de piata a unei clase de valori mobiliare se calculeaza
prin inmultirea mediei dintre pretul oferit si pretul cerut pe piata cu numarul
de valori mobiliare respective, existent pe piata la o anumita data. Data pentru
care se calculeaza valoarea totala de piata va fi stabilita cu cel mult 30 de
zile inainte de data depunerii raportului la C.N.V.M.;
n) valori mobiliare sint instrumente negociabile evidentiate prin inscrieri
in cont, care confera proprietarilor lor drepturi patrimoniale asupra
emitentului - drepturi de proprietate sau drepturi de creanta asupra acestuia -
conform legii si in conditiile specifice de emisiune a acestora. Valori
mobiliare pot fi actiunile, obligatiunile, instrumentele financiare ale
administratiei publice centrale si locale, precum si instrumentele financiare
derivate sau orice alte instrumente financiare incadrate de C.N.V.M. in aceasta
categorie.
ART. 2
Se supun prevederilor prezentului regulament toate societatile comerciale
deschise inregistrate la Oficiul de evidenta a valorilor mobiliare ca emitenti
de valori mobiliare.
Obligatia de informare periodica si continua inceteaza in momentul radierii
emitentului din inregistrarile Oficiului de evidenta a valorilor mobiliare.
CAP. 2
Modalitatea de realizare a informarii periodice si continue
ART. 3
Societatile comerciale prevazute la art. 2 vor transmite C.N.V.M. rapoarte
de informare, vor asigura distribuirea acestora catre detinatorii de valori
mobiliare si publicarea documentelor respective.
Rapoartele de informare se vor include in documentele publice ale
societatilor comerciale.
ART. 4
Societatile comerciale deschise vor intocmi, vor transmite, vor distribui si
vor publica urmatoarele rapoarte:
a) Rapoarte curente (RC). In cazul aparitiei unui eveniment important,
societatea comerciala va intocmi si va transmite un raport curent in termen de
maximum 15 zile de la data producerii evenimentului respectiv.
Evenimentele considerate ca importante si continutul raportului curent sint
prezentate in anexa nr. 1 la prezentul regulament.
Rapoartele curente vor fi transmise C.N.V.M., departamentului de informare a
pietei pe care se tranzactioneaza valorile mobiliare emise de societatea
comerciala si vor fi publicate in cel putin un ziar de circulatie nationala.
b) Rapoarte semestriale (RS). Raportul semestrial va fi transmis C.N.V.M. in
maximum 45 de zile de la sfirsitul semestrului I al fiecarui exercitiu
financiar, impreuna cu situatia financiar-contabila aferenta semestrului
respectiv, certificata de cenzorii interni.
Informatiile ce trebuie prezentate in raportul semestrial sint prevazute in
anexa nr. 2 la prezentul regulament.
Rapoartele semestriale insotite de situatiile financiar-contabile vor fi
transmise C.N.V.M., departamentului de informare a pietei pe care se
tranzactioneaza valorile mobiliare emise de societatea comerciala si vor fi
distribuite detinatorului de valori mobiliare la cererea acestora.
Societatea comerciala va publica un comunicat de presa in cel putin un ziar
de circulatie nationala, prin care detinatorii de valori mobiliare sint anuntati
despre modalitatile de distribuire catre acestia a rapoartelor semestriale.
c) Rapoarte anuale (RA). Raportul anual va fi transmis C.N.V.M. in maximum
90 de zile de la incheierea fiecarui exercitiu financiar, impreuna cu
raportarile financiar-contabile intocmite potrivit Normelor metodologice emise
de Ministerul Finantelor si cu raportul cenzorului extern independent.
Continutul raportului anual este prezentat in anexa nr. 3 la prezentul
regulament.
Rapoartele anuale impreuna cu documentele mentionate vor fi transmise C.N.V.
M., departamentului de informare a pietei pe care se tranzactioneaza valorile
mobiliare emise de societatea comerciala si vor fi distribuite tuturor
actionarilor.
Rapoartele anuale vor fi distribuite si detinatorilor de alte valori
mobiliare emise de societatea comerciala, la cererea acestora.
Modalitatile de distribuire vor fi incluse in comunicatul de presa publicat
in cel putin un ziar de circulatie nationala, care anunta convocarea adunarii
generale a actionarilor.
ART. 5
C.N.V.M. poate cere informatii si documente suplimentare privind societatea
comerciala sau raportarile acesteia in vederea verificarii, clarificarii sau
completarii informatiilor cuprinse in rapoarte. In urma analizarii informatiilor
si documentelor suplimentare, C.N.V.M. poate cere societatii comerciale sa
amendeze rapoartele intocmite de aceasta.
ART. 6
(1) Raportarile cerute prin prezentul regulament se vor intocmi in forma si
cu continutul prevazute in anexele nr. 1, 2 si 3.
(2) Societatea comerciala va include in rapoarte toate informatiile necesare
prezentarii complete si reale a fiecarui element de continut.
Daca exista elemente de continut care nu se aplica societatii comerciale, se
va face mentiunea "Nu este cazul" la punctele respective din modelul raportului
.
Daca exista elemente de continut pentru care societatea comerciala nu are
date si obtinerea acestora ar implica cheltuieli nejustificate sau ar fi
imposibila, se va face mentiunea "Nu avem informatii" la punctele respective. De
asemenea, societatea comerciala va depune la C.N.V.M. o declaratie privind
lipsa de informatii din care sa reiasa motivele intemeiate care fac imposibila
obtinerea informatiilor respective.
(3) Rapoartele se intocmesc pe raspunderea societatii comerciale si vor fi
certificate de aceasta prin semnatura persoanei autorizate sa o reprezinte.
ART. 7
Amendamentele aduse rapoartelor, din initiativa societatii comerciale sau la
cererea C.N.V.M., urmeaza regimul de trimitere, de distribuire si de publicare
a rapoartelor la care se refera si vor fi intocmite cu specificarea denumirii
documentului amendat si a datei documentului amendat (de exemplu: "RA/30.01.1996
/A" pentru amendamente aduse raportului anual depus pe data de 30 ianuarie 1996)
.
ART. 8
(1) In cazul in care amendamentul are ca obiect modificarea unui text
existent, in raport se va reproduce textul complet inainte si dupa amendare si
se vor prezenta motivele care au facut necesar amendamentul.
(2) In cazul in care amendamentul are ca obiect un text nou, se va preciza
concret locul unde acest text se insereaza in documentul amendat si se vor
prezenta motivele care au facut necesar amendamentul.
ART. 9
Toate amendamentele vor fi semnate, in numele societatii comerciale, de
catre persoana autorizata sa o reprezinte.
CAP. 3
Informatii confidentiale
ART. 10
Daca o societate comerciala considera ca anumite informatii sint de natura
confidentiala, va cere C.N.V.M. tratarea informatiilor respective drept
confidentiale, pe baza unei hotariri adoptate de cel putin 3/4 din numarul
membrilor consiliului de administratie.
ART. 11
Societatea comerciala va transmite C.N.V.M. o varianta de raport care
include informatiile considerate confidentiale, o varianta de raport fara
informatiile respective, o declaratie de confidentialitate si lista persoanelor
care sint in posesia informatiilor considerate confidentiale.
ART. 12
(1) In varianta de raport care nu contine informatiile considerate
confidentiale va fi inserat textul "Anumite informatii considerate confidentiale
au fost excluse din acest document cu avizul C.N.V.M." in toate locurile unde
au fost excluse informatiile considerate confidentiale.
(2) Declaratia de confidentialitate va preciza toate motivele pentru care
informatia trebuie sa ramina confidentiala, consecintele nefavorabile pentru
emitent daca informatia devine publica, consideratii asupra importantei
informatiei pentru investitori, precum si perioada de timp in care informatia
este considerata confidentiala.
(3) Lista persoanelor care detin informatii considerate confidentiale va
cuprinde:
a) membrii consiliului de administratie si membrii conducerii executive a
societatii comerciale, a filialelor sale si ai societatilor controlate de
aceasta;
b) angajatii societatii comerciale, ai filialelor sale sau ai societatilor
comerciale controlate de aceasta care, prin activitatea desfasurata, pot avea
acces la astfel de informatii (contabili, consilieri juridici, personalul
secretariatului etc.);
c) persoanele care presteaza servicii profesionale pentru societatea
comerciala, filialele sale sau pentru societatile comerciale controlate de
aceasta si care au acces la astfel de informatii (cenzori externi independenti,
avocati, consultanti etc.);
d) actionarii semnificativi ai societatii comerciale; daca acestia sint
persoane juridice, membrii consiliului lor de administratie si membrii
conducerii lor executive;
e) toate persoanele cunoscute ca au obtinut astfel de informatii de la
persoanele mentionate la lit. a)-d);
f) toate persoanele implicate fata de persoanele prevazute la lit. a)-e);
g) toate persoanele afiliate societatii comerciale.
(4) Atit timp cit informatiile confidentiale nu sint accesibile publicului,
persoanele mentionate in lista celor care detin informatii confidentiale nu vor
putea:
a) tranzactiona, dobindi sau instraina, direct sau indirect, valori
mobiliare emise de societatea comerciala;
b) folosi astfel de informatii in beneficiul propriu sau in beneficiul altei
persoane;
c) determina pe alti detinatori de astfel de informatii sa le utilizeze;
d) divulga astfel de informatii;
e) determina alte persoane sa actioneze pe baza unor astfel de informatii.
ART. 13
C.N.V.M. va analiza motivele invocate in declaratia de confidentialitate,
luind in considerare importanta informatiei, necesitatea ca investitorii sa aiba
acces la aceasta informatie, consecintele publicarii informatiei pentru
societatea comerciala.
In cazul in care C.N.V.M. decide ca informatiile respective sint
confidentiale, varianta raportului care include informatiile confidentiale va fi
depusa la Secretariatul general al C.N.V.M., care va asigura pastrarea
confidentialitatii informatiilor respective.
ART. 14
In cazul in care C.N.V.M. stabileste ca respectivele informatii nu pot fi
tratate drept informatii confidentiale, societatea comerciala care a inaintat
raportul va trebui sa intocmeasca si sa inainteze un amendament care sa contina
acea informatie. Daca societatea comerciala nu va intocmi si nu va inainta un
asemenea amendament in termen de 10 zile de la luarea acestei decizii de catre C
.N.V.M., comisia va insera informatia respectiva in raportul inaintat de
societatea comerciala si va emite o ordonanta prin care dispune ca informatia la
care se face referire sa fie inclusa ca atare in documentele publice ale
societatii comerciale.
CAP. 4
Raspunderea juridica
ART. 15
Neindeplinirea sau indeplinirea necorespunzatoare, cu vinovatie, a
obligatiilor stabilite de prezentul regulament prin fapte prevazute ca fiind
contraventii de catre Legea nr. 52/1994 se va constata si se va sanctiona de
catre C.N.V.M. potrivit acestei legi, dupa cum urmeaza:
a) pentru depunerea la C.N.V.M. sau/si publicarea cu intirziere fata de
termenele stabilite prin art. 4 lit. a), b) si c) din prezentul regulament se
vor sanctiona societatile comerciale cu amenda intre 0,1% si 1% din capitalul
social varsat, pentru fiecare si de intirziere, potrivit art. 108 lit. b) din
Legea nr. 52/1994;
b) pentru necertificarea situatiilor financiare anuale de catre cenzori
externi independenti sau pentru certificarea acestor situatii de catre
persoanele neautorizate legal se vor sanctiona societatile comerciale cu amenda
cuprinsa intre 0,1% si 1% din capitalul social varsat, conform art. 105 lit. a)
coroborat cu prevederile art. 108 lit. a) din Legea nr. 52/1994;
c) pentru includerea in rapoartele curente, semestriale ori anuale, de
informatii false, incorecte sau inexacte se sanctioneaza societatile comerciale
cu amenda intre 1% si 3% din capitalul social varsat, potrivit art. 108 lit. c)
din Legea nr. 52/1994;
d) pentru nerespectarea regimului stabilit prin art. 12 alin. (4) al
prezentului regulament privind informatiile confidentiale se sanctioneaza
persoanele juridice cu amenda intre jumatatea si totalitatea valorii tranzactiei
sau intre totalitatea si dublul sumei profitului obtinut ori a pierderii
evitate prin tranzactia realizata cu incalcarea prevederilor art. 12 alin. (4),
urmind a se aplica suma cea mai mare, cind dublul profitului obtinut sau al
pierderii evitate este mai mare decit jumatate din valoarea tranzactiei.
Persoanele fizice considerate detinatoare de informatii confidentiale sau
initiate si gasite vinovate de incalcarea art. 12 alin. (4) vor fi sanctionate
cu amenda intre 500.000 lei si 5.000.000 lei, daca fapta nu este savirsita in
astfel de conditii incit sa fie considerata, potrivit legii penale, infractiune.
ART. 16
(1) In cazul sanctionarii societatilor comerciale conform prevederilor art.
15 lit. a), b) si c), C.N.V.M. poate sanctiona pentru aceeasi fapta, cu amenda
cuprinsa intre 500.000 lei si 5.000.000 lei, si persoanele fizice care, ca
membri ai consiliului de administratie, ai comitetului de directie sau ca
specialisti ai societatii comerciale, se fac responsabile de respectiva fapta
pentru ca, desi aveau obligatia si posibilitatea sa previna savirsirea ei, nu au
facut-o.
(2) Prejudiciile cauzate prin amenzile aplicate de catre C.N.V.M.
societatilor comerciale vor putea fi recuperate de catre societatea comerciala
potrivit dreptului muncii sau normelor de drept civil, dupa caz, de la angajatii
sau reprezentantii sai in a caror responsabilitate intra prevenirea savirsirii
faptei, indiferent daca acestia au fost sau nu sanctionati de catre C.N.V.M. o
data cu emitentul.
ART. 17
Ordonanta de sanctionare emisa de catre C.N.V.M. poate fi atacata in
instanta in termen de 15 zile de la data aducerii ei la cunostinta celui
sanctionat, in conditiile legii.
ART. 18
In situatia incalcarii grave sau repetate de catre emitentul de valori
mobiliare a prevederilor prezentului regulament, cu consecinte deosebit de grave
pentru protectia investitorilor, C.N.V.M. poate decide radierea inregistrarii
valorilor mobiliare ale respectivului emitent de la Oficiul de evidenta a
valorilor mobiliare, situatie in care emitentul sau detinatorii pozitiilor de
control ori, dupa caz, actionarii semnificativi vor face o oferta publica de
rascumparare a tuturor valorilor mobiliare. Radierea inregistrarii valorilor
mobiliare ale emitentului de la Oficiul de evidenta a valorilor mobiliare are
drept consecinta pierderea dreptului de tranzactionare a respectivelor valori
mobiliare la Bursa de valori sau pe alte piete de valori mobiliare.
CAP. 5
Dispozitii tranzitorii si finale
ART. 19
In cazul in care pe piata pe care se tranzactioneaza valorile mobiliare
emise de societatea comerciala se constata variatii neobisnuite in volumul si/
sau valoarea tranzactiilor cu valorile mobiliare respective, C.N.V.M. poate lua
masura suspendarii tranzactiilor cu valorile mobiliare emise de societatea
comerciala.
Totodata, C.N.V.M. va cere societatii comerciale sa intocmeasca si sa
publice un raport curent in care sa informeze despre existenta sau inexistenta
unor evenimente importante care ar putea determina evolutia respectiva a
volumului si/sau valorii tranzactiilor.
Dupa publicarea raportului curent, C.N.V.M. va decide asupra reluarii
tranzactiilor cu valorile mobiliare emise de societatea comerciala.
ART. 20
Prezentul regulament intra in vigoare la data publicarii lui in Monitorul
Oficial al Romaniei.
ART. 21
Pentru anul 1995 societatile comerciale vor inainta C.N.V.M. raportul anual
insotit de situatiile financiar-contabile verificate de cenzorii interni, pina
la data de 30 aprilie 1996. Raportul cenzorilor externi privind situatia
financiar-contabila aferenta anului 1995 va fi transmis C.N.V.M. o data cu
raportul semestrial pentru anul 1996.
ART. 22
La data intrarii in vigoare a prezentului regulament se abroga capitolul IV
- Informatii confidentiale (art. 23-26) si art. 32 din Regulamentul privind
oferta publica de vinzare de valori mobiliare, adoptat de C.N.V.M. prin Ordinul
nr. 1 din 11 octombrie 1994 (publicat in Monitorul Oficial al Romaniei, Partea I
, nr. 38 din 10 februarie 1994).
PRESEDINTELE COMISIEI NATIONALE A
VALORILOR MOBILIARE,
prof. univ. dr. STEFAN BOBOC
ANEXA 1
-------
la regulament
MODEL RC
Raportul curent conform Regulamentului C.N.V.M. nr. ......../1996
Data raportului .................
...............................................................................
(denumirea societatii comerciale)
Sediul social .................................................................
Numarul de telefon/fax ........................................................
Numarul si data inregistrarii la Oficiul Registrului comertului ...............
Codul fiscal ............................
I. Evenimente importante de raportat
[Enumerati la acest punct toate evenimentele importante care au avut loc in
legatura cu societatea comerciala sau pe care le-a preluat societatea comerciala
si care au sau vor avea un efect asupra actionarilor. Asemenea evenimente
importante sint, fara a se limita la, urmatoarele:]
a) Schimbari in controlul asupra societatii comerciale.
[Descrieti orice schimbare in controlul asupra societatii comerciale. Descrierea
schimbarii trebuie sa cuprinda urmatoarele informatii:
- modificari survenite in structura actionariatului (actionari semnificativi
);
- numele persoanei sau al entitatii care a preluat controlul asupra
societatii comerciale;
- daca controlul a fost preluat de o entitate, precizati numele persoanei
care controleaza acea entitate;
- forma de control existenta (de exemplu: numarul de actiuni detinute,
legaturi etc.), gradul de control sau motivul pentru care se considera ca exista
un astfel de control;
- suma achitata sau modalitatea utilizata pentru obtinerea acestui control;
- descrierea tranzactiilor prin intermediul carora persoana sau entitatea a
obtinut controlul, inclusiv persoana de la care acesta a fost preluat;
- detalii privind sursa si conditiile in care s-a efectuat finantarea
utilizata pentru a obtine controlul asupra societatii comerciale;
- descrierea oricaror aspecte legate de tranzactie, care ar putea face ca
aceasta sa fie temporara, sau a oricaror schimbari care se anticipeaza in
pozitia de control.]
b) Achizitii sau instrainari substantiale de active. [Furnizati informatii
privind orice achizitii sau instrainari substantiale de active facute de
societatea comerciala sau de oricare dintre filialele sale. Termenul achizitie
nu se refera numai la cumparari, ci include achizitii sub forma de leasing sau
orice alte metode prin care se pot obtine active. In mod similar, termenul
instrainare nu se refera numai la vinzare, ci poate include contracte de leasing
, schimb etc., precum si casare, abandonare sau distrugere de active. In afara
de conditiile privind importanta prevazuta in art. 1 lit. e) din regulament,
achizitiile sau instrainarile de active vor fi considerate substantiale, daca
activele reprezinta cel putin 10% din valoarea totala a activelor societatii
comerciale fie inainte, fie dupa tranzactia respectiva. Informatiile ce trebuie
prezentate la acest punct sint urmatoarele:
- data achizitiei sau a instrainarii;
- descrierea activului;
- volumul/valoarea platii/incasarii pentru activ;
- descrierea tranzactiei privind activul;
- sursa finantarii pentru orice achizitie;
- scopul sau modul de utilizare anticipat al activelor achizitionate.]
c) Procedura falimentului. [Descrieti orice proceduri incepute sau evolutii
in cadrul procedurilor in curs conform Legii nr. 64/1995 privind procedura
reorganizarii si lichidarii judiciare. Descrierea va cuprinde cel putin
urmatoarele informatii:
- autoritatea judecatoreasca implicata;
- identitatea judecatorului sindic sau a administratorului ori a
lichidatorului;
- modul de stabilire si descrierea membrilor comitetului creditorilor si a
activitatilor intreprinse de acestia;
- descrierea procedurilor initiate conform legii de mai sus;
- descrierea planurilor propuse sau aprobate;
- descrierea oricaror ordine sau masuri emise in timpul procedurii.]
d) Alte evenimente. [Raportati orice alte evenimente considerate a fi
importante pentru detinatorii de valori mobiliare: convocarea adunarii generale
a actionarilor impreuna cu ordinea de zi propusa; hotaririle adunarii generale a
actionarilor; schimbari in structura societatii comerciale (reorganizare,
fuziune etc.); schimbari in structura de conducere a societatii comerciale;
schimbari in caracteristicile valorilor mobiliare emise; schimbari in structura
capitalului societatii comerciale; schimbari in obligatiile societatii
comerciale; realizarea unui produs sau serviciu nou, a unui proces de dezvoltare
ce afecteaza resursele societatii comerciale; litigii in care este implicata
societatea comerciala etc.]
II. Semnaturi
[Raportul va fi semnat de un reprezentant imputernicit in acest sens de
consiliul de administratie si de conducatorul executiv al societatii comerciale.
]
ANEXA 2
-------
la regulament
MODEL RS
Raportul semestrial conform Regulamentului C.N.V.M. nr. ......../1996
Data raportului .................
...............................................................................
(denumirea societatii comerciale)
Sediul social .................................................................
Numarul de telefon/fax ........................................................
Numarul si data inregistrarii la Oficiul Registrului comertului ...............
Codul fiscal ............................
1. Situatia economico-financiara
[Se va anexa raportarea financiar-contabila semestriala, intocmita conform
normelor metodologice emise de Ministerul Finantelor in aplicarea Legii
contabilitatii nr. 82/1991, verificata de cenzorii interni.
Prezentati o analiza a situatiei economico-financiare actuale comparativ cu
aceeasi perioada a anului trecut, cu referire cel putin la:
a) elementele de bilant: active care reprezinta cel putin 10% din total
active; numerar si alte disponibilitati lichide; profituri reinvestite; total
active curente; total pasive curente;
b) contul de profit si pierderi: vinzari nete; venituri brute; elemente de
costuri si cheltuieli cu o pondere de cel putin 20% in vinzarile nete sau in
veniturile brute; provizioanele de risc si pentru diverse cheltuieli; referire
la orice vinzare sau oprire a unui segment de activitate, efectuata in ultimele
6 luni sau care urmeaza a se efectua in urmatoarele 6 luni; dividendele
declarate si platite;
c) cash flow: toate schimbarile intervenite in nivelul numerarului in cadrul
activitatii de baza, investitiilor si activitatii financiare, in nivelul
numerarului la inceputul si la sfirsitul perioadei.]
2. Analiza activitatii societatii comerciale
2.1. [Prezentati si analizati toate tendintele, elementele, evenimentele sau
factorii de incertitudine ce afecteaza sau ar putea afecta lichidarea
societatii comerciale, comparativ cu aceeasi perioada a anului trecut.]
2.2. [Prezentati si analizati efectele tuturor cheltuielilor de capital,
curente sau anticipate, asupra situatiei financiare a societatii comerciale
(precizind scopul si sursele de finantare a acestor cheltuieli), comparativ cu
aceeasi perioada a anului trecut.]
2.3. [Prezentati si analizati evenimentele, tranzactiile, schimbarile
economice care afecteaza semnificativ veniturile din activitatea de baza.
Precizati in ce masura au fost afectate veniturile de catre fiecare element
identificat. Comparati cu perioada corespunzatoare a anului trecut.]
3. Schimbari care afecteaza capitalul social si administrarea societatii
comerciale
3.1. [Descrieti orice caz in care societatea comerciala a fost in
imposibilitate de a-si respecta obligatiile financiare in timpul perioadei
financiare respective.]
3.2. [Descrieti orice modificari privind drepturile detinatorilor de valori
mobiliare emise de societatea comerciala.]
3.3. [Descrieti problemele care au fost supuse dezbaterii detinatorilor de
valori mobiliare. Indicati care este natura problemei, rezultatele votarii si
data adunarii.]
4. Anexe
[Indicati si anexati documentele justificative pentru toate modificarile
aduse actelor constitutive ale societatii comerciale, precum si structurile de
conducere ale societatii comerciale (administratie, executiv, cenzori).]
5. Semnaturi
[Raportul va fi semnat de catre reprezentantul autorizat al consiliului de
administratie, de catre managerul/directorul executiv al societatii comerciale
si de catre contabilul-sef al respectivei societati.]
ANEXA 3
-------
la regulament
MODEL RA
Raportul anual conform Regulamentului C.N.V.M. nr. ......../1996
pentru exercitiul financiar .............
Data raportului .................
...............................................................................
(denumirea societatii comerciale)
Sediul social .................................................................
Numarul de telefon/fax ........................................................
Numarul si data inregistrarii la Oficiul Registrului comertului ...............
Codul fiscal ............................
Clasa, tipul, numarul si principalele caracteristici ale valorilor mobiliare
emise de societatea comerciala ................................................
Piata organizata pe care se tranzactioneaza valori mobiliare ..................
Valoarea totala de piata pentru fiecare clasa de valori mobiliare .............
1. Activitatea societatii comerciale
1.1. a) [Descrieti activitatea desfasurata sau care urmeaza a se desfasura
de catre societatea comerciala.]
b) [Precizati cind a fost initial infiintata societatea comerciala.]
c) [Descrieti orice fuziune sau reorganizare semnificativa a societatii
comerciale, a filialelor sale sau a societatilor controlate, in timpul
exercitiului financiar.]
d) [Descrieti achizitiile sau instrainarile de active.]
e) [Descrieti principalele schimbari intervenite in planul de afaceri al
societatii comerciale.]
1.2. a) [Descrieti principalele produse realizate sau servicii prestate.]
b) [Descrieti principalele piete de desfacere pentru fiecare produs sau
serviciu si metodele de distribuire.
c) [Precizati ponderea fiecarei categorii de produse sau servicii in
veniturile si in totalul cifrei de afaceri ale societatii comerciale pentru
ultimii 3 ani.]
d) [Descrieti produsele noi avute in vedere si pentru care se va afecta un
volum substantial de active in viitorul exercitiu financiar. Descrieti stadiul
de dezvoltare a acestor produse. Precizati suma cheltuielilor in exercitiul
financiar, precum si a celor ce se anticipeaza in exercitiul financiar urmator
pentru cercetare/dezvoltare.]
e) [Enumerati principalii concurenti ai societatii comerciale la fiecare
dintre principalele produse sau servicii.]
f) [Descrieti orice dependenta semnificativa a societatii comerciale fata de
un singur client sau fata de un grup de clienti, a carui pierdere ar avea un
impact negativ asupra veniturilor societatii. Un client sau un grup de clienti
care actioneaza in mod concertat se considera a fi semnificativ pentru acest
raport, daca valoarea vinzarilor catre acest client sau grup de clienti se
ridica la cel putin 10% din vinzarile totale ale societatii comerciale.]
1.3. [Descrieti furnizorului de materii prime si de materiale utilizate
pentru desfasurarea activitatii.]
1.4. [Descrieti situatia concurentiala in domeniul de activitate al
societatii comerciale, ponderea pe piata a produselor sau serviciilor societatii
comerciale si a principalilor competitori, estimarea numarului competitorilor
in principalele segmente de activitate.]
1.5. [Precizati numarul angajatilor societatii comerciale; informatii
privind raporturile dintre manageri si angajati; gradul de sindicalizare a
fortei de munca.]
1.6. [Prezentati si analizati toate tendintele, elementele, evenimentele sau
factorii de incertitudine ce afecteaza sau ar putea afecta lichiditatea
societatii comerciale, comparativ cu aceeasi perioada a anului trecut.]
1.7. [Prezentati si analizati efectele tuturor cheltuielilor de capital,
curente sau anticipate, asupra situatiei financiare a societatii comerciale
(precizind scopul si sursele de finantare a acestor cheltuieli), comparativ cu
aceeasi perioada a anului trecut.]
1.8. [Prezentati si analizati evenimentele, tranzactiile, schimbarile
economice care afecteaza semnificativ veniturile din activitatea de baza.
Precizati in ce masura au fost afectate veniturile de catre fiecare element
identificat. Comparati cu perioada corespunzatoare a anului trecut.]
2. Activele corporale ale societatii comerciale
2.1. [Precizati amplasarea si caracteristicile principalelor capacitati de
productie din proprietatea societatii comerciale.]
2.2. [Descrieti si analizati gradul de uzura a proprietatilor societatii
comerciale.]
2.3. [Precizati eventualele probleme legate de dreptul de proprietate asupra
activelor corporale ale societatii comerciale.]
3. Piata valorilor mobiliare emise de societatea comerciala
3.1. [Precizati pietele din Romania si din alte tari pe care se negociaza
valorile mobiliare emise de societatea comerciala.]
3.2. [Precizati numarul aproximativ al detinatorilor fiecarei clase de
valori mobiliare.]
3.3. [Precizati dividendele cuvenite/platite/acumulate in ultimii 3 ani.
Descrieti politica societatii comerciale cu privire la dividende. Precizati
motivele pentru eventuala micsorare a dividendelor pe parcursul ultimilor 3 ani.
Pentru emisiunile de valori mobiliare de credit, prezentati felul in care
societatea comerciala isi achita obligatiile fata de detinatorii de astfel de
valori mobiliare.]
4. Conducerea societatii comerciale
4.4. [Prezentati lista administratorilor societatii comerciale. Pentru
fiecare, prezentati urmatoarele informatii:
a) toate functiile detinute in cadrul societatii comerciale;
b) orice acord, intelegere sau legatura de familie intre administratorul
respectiv si o alta persoana, datorita careia persoana respectiva a fost numita
administrator;
c) orice tranzactie intre administratorul respectiv si societatea comerciala
, filialele sale cu societatile controlate de aceasta, incheiata in ultimul an
sau avuta in vedere in anul urmator;
d) participarea administratorului la capitalul social al societatii
comerciale;
e) lista persoanelor afiliate societatii comerciale.]
4.2. [Prezentati lista membrilor conducerii executive a societatii
comerciale. Pentru fiecare prezentati urmatoarele informatii:
a) termenul pentru care persoana face parte din conducerea executiva;
b) orice acord, intelegere sau legatura de familie intre persoana respectiva
si o alta persoana datorita careia persoana respectiva a fost numita ca membru
al conducerii executive;
c) participarea persoanei respective la capitalul societatii comerciale.]
4.3. [Pentru toate persoanele prezentate la pct. 4.1. si 4.2. precizati
eventualele litigii sau proceduri administrative in care au fost implicate in
ultimii 5 ani.]
5. Situatia financiar-contabila
[Anexati raportarile financiar-contabile anuale, intocmite conform normelor
metodologice emise de Ministerul Finantelor in aplicarea Legii contabilitatii nr
. 82/1991, impreuna cu raportul cenzorilor interni si cu raportul cenzorului
extern independent.
Prezentati o analiza a situatiei economico-financiare actuale, comparativ cu
ultimii 3 ani, cu referire cel putin la:
a) elemente de bilant: active care reprezinta cel putin 10% din total active
; numerar si alte disponibilitati lichide; profituri reinvestite; total active
curente; total pasive curente;
b) contul de profit si pierderi: vinzari nete; venituri brute; elemente de
costuri si cheltuieli cu o pondere de cel putin 20% in vinzarile nete sau in
veniturile brute; provizioanele de risc si pentu diverse cheltuieli; referire la
orice vinzare sau oprire a unui segment de activitate, efectuata in ultimul an
sau care urmeaza a se efectua in urmatorul an; dividendele declarate si platite;
c) cash flow: toate schimbarile intervenite in nivelul numerarului in cadrul
activitatii de baza, investitiilor si activitatii financiare, in nivelul
numerarului la inceputul si la sfirsitul perioadei.]
6. Anexe
[Anexati copii de pe urmatoarele documente:
a) statutul societatii comerciale, daca acesta a fost modificat in anul
raportat;
b) contractele importante incheiate de societatea comerciala in anul
raportat;
c) actele de demisie/demitere, daca au existat astfel de situatii in rindul
membrilor administratiei, conducerii executive, cenzorilor;
d) lista filialelor societatii comerciale si a societatilor controlate de
aceasta;
e) lista persoanelor afiliate societatii comerciale.]
7. Semnaturi
[Raportul va fi semnat de reprezentantul autorizat al consiliului de
administratie, de catre manager/conducatorul executiv si de catre contabilul-sef
al societatii comerciale.]
-----------------------
Declinare de raspundere: Informaţiile publicate în aceasta rubrică, precum şi textele actelor normative nu au caracter oficial.